در این تحلیل بازار آهن، شنبه ۹ آبان ۱۴۰۵ خبر تازهٔ معاملاتی جهان مال جمعه است، نه مال خود شنبه. جمعه ۸ آبان (۳۰ اکتبر) قرارداد اصلی سنگ‌آهن در بورس دالیان، تحویل ژانویهٔ ۲۰۲۷، با ۱٫۱۸ درصد افت به ۶۷۲ یوان بر تن رسید. در ایران نتیجهٔ معاملات امروز هنوز در آرشیو نیست و آخرین جلسهٔ ثبت‌شدهٔ بورس کالا چهارشنبه ۶ آبان است.
تحلیل بازار آهن در یک نگاه
جدول فقط ردیف‌هایی را دارد که واحد، تاریخ و منبع‌شان در صفحهٔ همان منبع دیده شد. قیمت پایانی قراردادهای چین با قیمت تسویه یکی نیست و این‌جا پایانی آمده است.
| بازار / محصول | وضعیت | تغییر | قیمت و واحد | منبع |
|---|---|---|---|---|
| سنگ‌آهن آتی دالیان، قرارداد ژانویه ۲۰۲۷، پایانی جمعه ۸ آبان | کاهشی | ۱٫۱۸ درصد کمتر از روز معاملاتی قبل | ۶۷۲ یوان بر تن | SMM و غرب‌نیوز |
| میلگرد آتی شانگهای، همان قرارداد و همان پایانی | کاهشی | ۰٫۹۸ درصد | ۳۰۳۰ یوان بر تن | غرب‌نیوز |
| ورق گرم آتی شانگهای، پایانی جمعه | کاهشی | ۰٫۶۹ درصد | ۳۱۷۰ یوان بر تن | غرب‌نیوز |
| سنگ‌آهن سنگاپور، ساعت ۱۲:۱۰ جمعه به وقت محلی | کاهشی | ۰٫۱ درصد | ۹۱٫۲۵ دلار بر تن | بلومبرگ، به نقل از مانی‌وب |
| میلگرد ۱۴ تا ۲۰ آجدار A3، بورس کالا، جلسهٔ ۶ آبان، درب کارخانه و بدون ارزش افزوده | افزایشی ملایم | ۰٫۸ درصد نسبت به جلسهٔ قبل همین کالا | ۱۱۱٬۱۸۱ تومان بر کیلوگرم | ژرف‌آهن، به نقل از بورس کالا |
| میانهٔ میلگرد آجدار، جلسهٔ ۶ آبان | افزایشی ملایم | ۰٫۴ درصد نسبت به جلسهٔ قبل | ۱۲۵٬۰۰۰ تومان بر کیلوگرم با ارزش افزوده (بدون آن ۱۱۳٬۶۳۶) | ژرف‌آهن |
| دلار آزاد؛ آغاز شنبه برابر پایانی پنجشنبه ۷ آبان | بدون معاملهٔ تازه در آرشیو جمعه و شنبه | در خودِ پنجشنبه ۰٫۵۸ درصد | ۲۷۱٬۰۶۰ تومان | فرارو و TGJU |
| میلگرد رسمی ایچداش ترکیه، ۳۰ اکتبر | افزایش جزئی به روایت تیتر | مقدار افزایش در متن آزاد نیست | ۳۳٬۵۰۳ لیر بر تن (۶۱۰ دلار بر تن) | استیل‌اوربیس |
بازار جهانی سنگ‌آهن و فولاد
سنگ‌آهن دالیان و بنادر چین
SMM پایانی قرارداد پرمعاملهٔ دالیان را ۶۷۲ یوان بر تن و ۱٫۱۸ درصد پایین‌تر از روز معاملاتی قبل نوشت. غرب‌نیوز همان رقم و همان درصد را برای پایان روز جمعه ثبت کرد. باستیل‌پست همین ۶۷۲ یوان را حدود ۱۰۰٫۸۸ دلار بر تن محاسبه کرده است؛ این تبدیل مال آن منبع است و نرخ جداگانه‌ای برایش در این گزارش حساب نشده.
تسویهٔ همان قرارداد در جدول کسب‌وکار (سایت ۱۰۰ppi) ۶۷۵ یوان بر تن خشک بود، ۵ یوان کمتر از تسویهٔ قبل، با حجم ۲۶۸٬۸۵۶ دست. این عدد تسویه است و نباید با پایانی ۶۷۲ یوان و افت ۱٫۱۸ درصدی جمع یا عوض شود.
در بازار نقدی، SMM افت ۸ تا ۱۰ یوان بر تن را برای بندر چینگدائو نوشت و رقم مطلق هر تن را نداد. به نوشتهٔ همان گزارش، موجودی ۳۵ بندر اصلی به ۱۴۸٫۰۵ میلیون تن رسید و ۳۰۰ هزار تن بالاتر از آمار قبلی در مقایسهٔ ماه‌به‌ماه SMM بود. برداشت روزانهٔ بندری هم ۳۵ هزار تن کم شد و به ۳٫۱۷۵ میلیون تن رسید. SMM می‌گوید با نزدیک شدن آخر هفته تمایل خرید کارخانه‌ها ضعیف بود و برخی فقط به اندازهٔ نیاز موجودی گرفتند.
میلگرد و ورق گرم در شانگهای
غرب‌نیوز پایانی میلگرد تحویل ژانویهٔ ۲۰۲۷ را ۳۰۳۰ یوان بر تن و ۰٫۹۸ درصد پایین‌تر، و پایانی ورق گرم را ۳۱۷۰ یوان و ۰٫۶۹ درصد پایین‌تر نوشت. کک آتی همان سررسید هم در آن مرور ۱٫۸۱ درصد افت کرد و به ۱۸۹۷ یوان رسید. در جدول تسویهٔ کسب‌وکار، میلگرد ۳۰۳۹ یوان (۲۱ یوان کمتر) و ورق گرم ۳۱۷۹ یوان (۱۳ یوان کمتر) است. حجم تسویهٔ میلگرد ۵۹۷٬۹۳۴ دست و حجم ورق گرم ۳۶۳٬۸۹۲ دست ثبت شده است.
همان منبع چینی دربارهٔ بازار نقدی مصالح ساختمانی نوشت که شمار کارخانه‌های تغییردهندهٔ قیمت کم بود، افت‌ها بیشتر کوچک بودند، گشایش بازار عمدتاً باثبات ماند و حجم خروج بار در طول روز بزرگ نشد.
سنگاپور، حاشیهٔ سود کارخانه و ترکیه
بلومبرگ، به نقل از مانی‌وب، سنگ‌آهن سنگاپور را تا ساعت ۱۲:۱۰ جمعه به وقت محلی ۰٫۱ درصد پایین‌تر و در ۹۱٫۲۵ دلار بر تن دید. این قرارداد با دالیان یکی نیست. همان گزارش می‌گوید قیمت از ابتدای اکتبر بیش از ۲ درصد کم شده و اکتبر هفتمین ماه منفی امسال است، بعد از اوج ۱۱۱٫۶۰ دلار در ماه مه. به نقل از مایستیل، در هفتهٔ مورد رصد حدود ۱۱ درصد کارخانه‌های فولاد چین سودده بوده‌اند، در برابر ۴۵ درصد یک سال قبل، و تولید چدن نسبت به هفتهٔ قبل کمتر شده است. استیل‌هوم هم موجودی بنادر را ۱ درصد در هفته و ۱۵ درصد نسبت به سال قبل بالاتر دیده است. واله راهنمای تولید سنگ‌آهن امسال را ۳۳۵ تا ۳۴۵ میلیون تن نگه داشت، هرچند تولید فصل سوم کمتر از برآورد بود؛ اندازهٔ این اختلاف در متن خوانده‌شده نیامده است.
در ترکیه دو مشاهده را نباید یکی کرد. استیل‌اوربیس نوشته ایچداش جمعه قیمت رسمی میلگرد را ۳۳٬۵۰۳ لیر بر تن، معادل ۶۱۰ دلار بر تن، اعلام کرد و تیتر از افزایش جزئی می‌گوید، ولی مقدار افزایش پشت متن آزاد است. سه روز قبل‌تر، در ۲۸ اکتبر، SMM قیمت صادراتی فوب را ۶۰۰ دلار بر تن و ۱٫۵۰ دلار کمتر از قبل نوشته و قیمت داخلی را ۵۹۸ دلار درب کارخانه، بدون مالیات و بدون تغییر، گزارش کرده بود. یک کارخانهٔ ازمیر هم در همان گزارش SMM پیشنهادش را ۲ دلار کم کرد و به ۵۹۸ دلار درب کارخانه رساند.
تیتر استیل‌اوربیس از بالا رفتن بیشتر قراضهٔ وارداتی ترکیه می‌گوید و به رقم‌های متناقض در تعطیلی ۲۸ و ۲۹ اکتبر اشاره می‌کند. خودِ قیمت معامله در بخش آزاد صفحه نبود، برای همین در جدول نیامده است. اگر قراضه در تیتر گران‌تر شده و فهرست میلگرد ایچداش فقط جزئی بالا رفته، دادهٔ عمومی این دو را در یک جهت قطعی نشان نمی‌دهد.
چرا قیمت آهن و فولاد تغییر کرد؟
- تقاضای ضعیف فولاد چین و موجودی بالای سنگ‌آهن. SMM موجودی بندر را بالاتر و برداشت روزانه را کمتر دید و انتظار دارد تولید چدن هفتهٔ بعد هم کم شود. بلومبرگ هم به نقل از مایستیل از سهم پایین کارخانه‌های سودده و افت هفتگی چدن می‌گوید و به نقل از استیل‌هوم موجودی بنادر را نسبت به سال قبل ۱۵ درصد بالاتر می‌داند. این علت را هر دو سوی گزارش، یکی با آمار SMM و یکی با نقل مایستیل و استیل‌هوم، پشتیبانی می‌کنند (اطمینان: قوی).
- خرید نازک آخر هفته در بازار نقدی سنگ‌آهن. SMM افت ۸ تا ۱۰ یوان نقدی چینگدائو را به احتیاط کارخانه‌ها پیش از تعطیلی نسبت می‌دهد. منبع دومی برای همین ۸ تا ۱۰ یوان در این نوبت خوانده نشد (اطمینان: متوسط).
- همراهی محصولات نهایی و دوری پول کوتاه‌مدت. غرب‌نیوز افت میلگرد و ورق گرم را در ادامهٔ سست شدن مواد اولیه توصیف کرد و نوشت سرمایهٔ کوتاه‌مدت آن روز وارد گروه سیاه نشده است. این بیشتر وصف جلسه است تا یک علت کلان جدا (اطمینان: متوسط).
- اثر این افت بر ایران، فعلاً مشاهده نشده است. جلسهٔ بورس کالای ایران که در آرشیو هست مال چهارشنبه ۶ آبان است، یعنی پیش از جمعهٔ کاهشی چین. دلار آزاد هم در دادهٔ TGJU بعد از پنجشنبه معاملهٔ تازه‌ای ندارد. وصل کردن افت جمعهٔ دالیان به قیمت امروز تهران استنتاج این گزارش است، نه یافتهٔ یک منبع (اطمینان: ضعیف).
بازار آهن ایران
ژرف‌آهن صبح امروز نوشته قیمت‌های شنبه ۹ آبان هنوز پوشش کافی ندارند و تابلو مال چهارشنبه ۶ آبان است. آخرین دریافت موفق صفحات بورس آن سایت هم ۷ آبان ثبت شده. بنابراین عددهای زیر قیمت امروز بازار آزاد نیستند.
در جلسهٔ ۶ آبان، میلگرد ۱۴ تا ۲۰ آجدار A3 با قیمت پایانی ۱۱۱٬۱۸۱ تومان بر کیلوگرم، درب کارخانه و بدون ارزش افزوده، ۰٫۸ درصد بالاتر از جلسهٔ قبل همین کالا بسته شد. نسبت تقاضا به عرضه برای همین کالا ۱٫۲۴ بود. میانگین وزنی کل گروه میلگرد در آن جلسه ۱۱۱٬۱۴۰ تومان، تناژ معامله ۵۶٬۶۹۹ تن، نسبت تقاضا به عرضه ۱٫۰۷، نرخ فروش عرضه ۶۸ درصد و فاصله با قیمت پایه ۴٫۴ درصد بود. ارزش معاملهٔ گروه ۶٬۳۰۲ میلیارد تومان نوشته شده است. میانهٔ بازار آزاد همان روز برای این مقایسه ۱۱۳٬۶۳۶ تومان بدون ارزش افزوده بود؛ یعنی ۲٫۲ درصد بالاتر از بورس. میانهٔ میلگرد آجدار با ارزش افزوده را ژرف‌آهن ۱۲۵٬۰۰۰ تومان و ۰٫۴ درصد بالاتر از جلسهٔ قبل می‌داند. در همان جلسه ۲۱۴ کالا گران‌تر و ۴۲ کالا ارزان‌تر شده بودند.
پاراگراف خودکار صفحهٔ بازار ژرف‌آهن برای همین میلگرد ۱۴ تا ۲۰ رقم ۱۱۲٬۰۱۱ تومان و ۱٫۶ درصد را دارد. با جدول کالا نمی‌خواند و در این متن استفاده نشده است.
تالار فولاد در کل، همان چهارشنبه، میانگین وزنی ۱۱۷٬۰۱۴ تومان بر کیلوگرم، تناژ ۸۶٬۲۲۹ تن، نسبت تقاضا به عرضه ۰٫۸۴، نرخ فروش عرضه ۵۷٫۵ درصد و فاصله با پایه ۳٫۷ درصد داشت. ارزش معامله ۱۰٬۰۹۰ میلیارد تومان بود. این میانگین سبدی از کالاهای متفاوت است. درصد تغییر سبد نسبت به جلسهٔ قبل در این گزارش به‌عنوان بالا یا پایین رفتن یک محصول نیامده، چون ترکیب تالار ثابت نیست. خود گروه میلگرد تقاضا را بالاتر از عرضه داشت و کل تالار پایین‌تر.
کالاهای هم‌نام، هر کدام نسبت به جلسهٔ قبلی خودش: تختال C در ۶ آبان به ۱۰۸٬۳۶۱ تومان و ۴٫۴ درصد بالاتر رسید. ردیف «ورق گرم» همان روز ۱۳۸٬۸۳۱ تومان و ۷٫۳ درصد بالاتر بود؛ این ردیف با «ورق گرم HR» که آخرین معامله‌اش ۲۸ مهر است فرق دارد. شمش بلوم ۵SP هنوز مال ۴ آبان است: ۹۶٬۱۵۴ تومان و ۴٫۳ درصد بالاتر از جلسهٔ قبل همان کالا. تیرآهن ۱۴ و ۱۶ هم مال ۵ آبان است: ۱۱۰٬۷۴۵ تومان و ۱۰٫۳ درصد بالاتر. برای مقایسه با قیمت روز میلگرد، قیمت تیرآهن و قیمت ورق باید تاریخ همین سطرها حفظ شود.
تجارت‌نیوز امروز نوشته در هفتهٔ گذشته میلگرد، برخلاف برخی محصولات فولادی، رشد فراگیر نداشت و ضعف تقاضای مؤثر مانع انتقال فشار هزینه به کل بازار شد. نرخ‌هایی که در متن خبر آمده از این قرار است: میلگرد ۱۶ آجدار A3 نیشابور ۱۰۹٬۵۵۰ تومان، میلگرد ۱۸ آجدار A3 آریان فولاد ۱۱۵٬۹۱۰ تومان، میلگرد ۱۲ ذوب‌آهن اصفهان ۱۱۴٬۵۵۰ تومان، و میلگرد ۱۰ آجدار A3 کاوه تیکمه‌داش ۱۱۵٬۸۲۰ تومان. خبر، جز عبارت «به دست مصرف‌کننده» برای میلگرد ۱۲ ذوب‌آهن، نگفته این عددها با ارزش افزوده‌اند یا بدون آن، و محل تحویل را هم برای همه مشخص نکرده است. این فهرست را نباید با پایانی بورس یا میانهٔ ژرف‌آهن در یک ستون گذاشت.
دلار آزاد را فرارو برای آغاز شنبه ۲۷۱٬۰۶۰ تومان نوشته و می‌گوید در آخرین روز معاملاتی حدود ۱٬۵۰۰ تومان بالا آمده، در یک هفته تقریباً بدون نوسان بوده و در یک ماه حدود پنج درصد تغییر کرده است. در TGJU نرخ روی صفحه ۲٬۷۱۰٬۶۰۰ است و واحد را ریال نوشته. هر تومان ده ریال است و این رقم با ۲۷۱٬۰۶۰ تومان فرارو می‌خواند. آرشیو همان سایت پایانی ۷ آبان را ۲٬۷۱۰٬۶۰۰ ریال، با ۰٫۵۸ درصد و ۱۵٬۶۰۰ ریال افزایش نسبت به پایانی ۶ آبان (۲٬۶۹۵٬۰۰۰ ریال) نشان می‌دهد. ردیف ۸ آبان در آرشیو خوانده‌شده نبود، زمان ثبت آخرین نرخ ۷ آبان است و تغییر ویجت نسبت به نرخ روز قبل صفر است. یعنی سطح شنبه، دست‌کم در این دو منبع، ادامهٔ پایانی پنجشنبه است نه کشف قیمت تازه.
روایت رسانه‌های خارجی و داخلی
روایت رسانه‌های بین‌المللی
محور جمعه افت گروه سیاه چین است: سنگ‌آهن، میلگرد، ورق گرم و کک هر کدام با درصد خودشان پایین‌تر بستند. SMM و بلومبرگ علت را بیشتر در سمت تقاضا، حاشیهٔ سود کارخانه و موجودی بندر می‌گذارند، نه در یک شوک عرضه. واله راهنمای تولید سال را عوض نکرده است. در ترکیه، متن آزاد استیل‌اوربیس فقط افزایش جزئی فهرست ایچداش را نشان می‌دهد و قیمت تازهٔ قراضه را نشان نمی‌دهد.
روایت رسانه‌های ایرانی
تجارت‌نیوز امروز از ثبات و نوسان پراکندهٔ میلگرد و از ضعف تقاضای مؤثر می‌گوید و رشد را فراگیر نمی‌داند. دادهٔ بورس در آرشیو ژرف‌آهن برای ۶ آبان با این جمله کاملاً یکی نیست: میلگرد شاخص فقط ۰٫۸ درصد بالا رفته، ولی تختال و ورق گرم همان روز چند درصد بالاتر معامله شده‌اند. دلار هم در روایت فرارو عامل حرکت تازهٔ شنبه نیست.
نقاط مشترک و تفاوت‌ها
هر دو سو از تقاضای محتاط حرف می‌زنند. تفاوت در تقویم و در جهت آخرین معامله است. آینده‌های چین جمعه پایین آمدند؛ آخرین معاملات ثبت‌شدهٔ میلگرد، تختال و ورق در بورس کالای ایران مال چهارشنبه و عمدتاً افزایشی است. شنبه هنوز نه جلسهٔ تازهٔ چین دارد و نه نتیجهٔ تازهٔ بورس کالا در منبعی که این‌جا خوانده شد. تحلیل‌های قبلی بازار آهن هم اگر با عدد امروز مقایسه می‌شوند باید تاریخ جلسه را ببینند، نه فقط تاریخ انتشار.
چه چیزی را باید زیر نظر داشت؟
- بازگشایی دالیان و شانگهای بعد از تعطیلی آخر هفته، و این‌که پایانی ۶۷۲ یوان سنگ‌آهن و ۳۰۳۰ یوان میلگرد حفظ می‌شود یا نه.
- آمار هفتهٔ بعد موجودی بندر و تولید چدن. SMM خود گفته جهت قیمت سنگ‌آهن را همین تقاضا و نیز خبر قراردادهای بلندمدت و محدودیت زیست‌محیطی شمال چین می‌تواند به هم بزند.
- نتیجهٔ معاملات شنبهٔ بورس کالا، وقتی در آرشیو بنشیند. تا این گزارش، آخرین جلسه ۶ آبان است.
- قراضهٔ وارداتی ترکیه، اگر رقم معامله از متن آزاد بیرون بیاید، در کنار فهرست ۶۱۰ دلاری ایچداش. این سطح برای مقایسه با صادرات منطقه مهم است، ولی جای نرخ داخلی ایران را نمی‌گیرد.
- دلار آزاد، اگر از سطح ۲۷۱٬۰۶۰ تومان پنجشنبه فاصله بگیرد. تا وقتی آرشیو جمعه و شنبه خالی است، نرخ ارز توضیح‌دهندهٔ یک حرکت تازه نیست.
جمع‌بندی بازار آهن امروز
جمعه، گروه سیاه چین پایین‌تر بسته شد. سنگ‌آهن دالیان به ۶۷۲ یوان و افت ۱٫۱۸ درصد رسید، میلگرد شانگهای به ۳۰۳۰ یوان و ورق گرم به ۳۱۷۰ یوان. SMM و بلومبرگ این فضا را به تقاضای ضعیف، موجودی بندر و حاشیهٔ نازک کارخانه وصل می‌کنند.
بازار ایران در داده‌های در دسترس هنوز آن جمعه را معامله نکرده است. آخرین میلگرد شاخص بورس ۱۱۱٬۱۸۱ تومان بر کیلوگرم در ۶ آبان است و میانهٔ آزاد همان روز، با ارزش افزوده، ۱۲۵٬۰۰۰ تومان. دلار شنبه در فرارو و TGJU روی پایانی پنجشنبه ایستاده است.
تا نشست معاملهٔ تازه، تصویر بازار دو تکه است: آیندهٔ چین کاهشی، و آخرین بورس کالای ایران برای میلگرد تقریباً آرام و برای تختال و ورق گرم افزایشی. این تحلیل صرفاً جنبهٔ اطلاع‌رسانی دارد و توصیهٔ خرید یا فروش نیست.